Формула чистого оборотного капитала (Содержание)
- Формула чистого оборотного капитала
- Калькулятор чистого оборотного капитала
- Формула чистого оборотного капитала в Excel (с шаблоном Excel)
Формула чистого оборотного капитала
Проще говоря, формула чистого оборотного капитала помогает в оценке краткосрочной позиции ликвидности компании. Формула чистого оборотного капитала:
Пример формулы чистого оборотного капитала
Давайте разберемся с чистым оборотным капиталом с помощью следующего практического примера:
Вы можете скачать этот Шаблон чистого оборотного капитала здесь - Шаблон чистого оборотного капиталаФормула чистого оборотного капитала - пример № 1
Рассмотрим компанию под названием XYZ ltd, которая работает в розничном сегменте и имеет следующие текущие активы и текущие обязательства:
Наличные деньги: 10000
Дебиторская задолженность: 6000
Инвентарь: 20000
Кредиторская задолженность: 3000
Выплата зарплаты: 5000
Для расчета чистого оборотного капитала необходимо выполнить следующие шаги:
Шаг 1: Определите текущие активы и текущие обязательства .
Текущие активы - это любые активы, которые можно конвертировать в денежные средства, как правило, за год; тогда как текущие обязательства - это любые обязательства, которые необходимо выплатить в течение года.
Оборотные активы в приведенном выше примере рассчитываются как:
- Текущие активы = Денежные средства + Дебиторская задолженность + Запасы
- Оборотные активы = 10000 +6000 + 20000
- Оборотные активы = 36000
Текущие обязательства в приведенном выше примере рассчитываются как:
- Текущие обязательства = Кредиторская задолженность + Непогашенная зарплата
- Текущие обязательства = 3000 + 5000
- Текущие обязательства = 8000
Шаг 2: Расчет чистого оборотного капитала:
Чистый оборотный капитал рассчитывается по формуле
- Чистый оборотный капитал = Общая сумма текущих активов - Общая сумма текущих обязательств
- Чистый оборотный капитал = 36000 - 8000
- Чистый оборотный капитал = 28000
Поскольку оборотные активы XYZ ltd превышают текущие обязательства, оборотный капитал XYZ Ltd является положительным. Это означает, что XYZ Ltd может оплатить все свои текущие обязательства, используя только текущие активы. Другими словами, компания является высоколиквидной и финансово устойчивой в краткосрочной перспективе. Они могут использовать дополнительную ликвидность для развития своего бизнеса и дальнейшего расширения.
Если обязательства XYZ Limited превысили активы, оборотный капитал был бы отрицательным, указывая на то, что краткосрочная ликвидность не является хорошей, и текущие обязательства не могут быть погашены текущими активами.
Формула чистого оборотного капитала - пример № 2
Теперь, когда мы получили талант NWC, давайте продолжим и сделаем практический расчет чистого оборотного капитала Colgate Palmolive - India.
Следующие цифры были извлечены из финансовой отчетности Colgate Palmolive - India
|
Текущие активы |
2018 (INR Cr) |
2017 (INR Cr) |
|
Текущие инвестиции | 0 |
0 |
|
Товарно-материальные запасы | 226, 71 |
292, 55 |
|
Торговая дебиторская задолженность | 201, 03 |
129, 9 |
|
Денежные средства и их эквиваленты | 456, 16 |
294, 3 |
|
Краткосрочные кредиты и авансы | 90, 58 |
62, 95 |
|
Другие текущие активы | 86, 24 |
75, 92 |
|
Всего текущих активов | 1060, 72 | 855, 62 |
|
Текущие обязательства |
2018 (INR Cr) |
2017 (INR Cr) |
|
Кредиторская задолженность | 614, 47 |
597, 46 |
|
Прочие текущие обязательства | 307, 97 |
333, 9 |
|
Краткосрочные положения | 60, 35 |
51, 19 |
|
Всего текущих обязательств | 982, 79 |
982, 55 |
Давайте теперь посчитаем Чистый оборотный капитал Colgate Palmolive - India, основываясь на приведенных выше цифрах.
- Чистый оборотный капитал = Общая сумма текущих активов - Общая сумма текущих обязательств
- Чистый оборотный капитал = 1060, 72– 982, 79
- Чистый оборотный капитал = 77, 93 Cr
Исходя из приведенного выше расчета, чистый оборотный капитал Colgate Palmolive - India является положительным, что указывает на положительную краткосрочную позицию ликвидности компании.
Если вы сравните ликвидную позицию Colgate с прошлым годом, она значительно улучшилась.
- Чистый оборотный капитал 2017 = Общая сумма текущих активов - Общая сумма текущих обязательств
- Чистый оборотный капитал 2017 = 855, 62 - 982, 55
- Чистый оборотный капитал 2017 = -126, 93 Cr
Чистый оборотный капитал Colgate Palmolive - India увеличился с -126, 93 Cr в 2017 году до 77, 93 Cr в 2018 году. Это означает, что позиция ликвидности компании в 2018 году лучше, чем в 2017 году.
объяснение
Чистый оборотный капитал является важной мерой, которая помогает инвесторам определить позицию ликвидности компании. Это в основном указывает, имеет ли компания достаточно краткосрочных конвертируемых активов, чтобы выполнить свои краткосрочные долговые обязательства.
Формула чистого оборотного капитала может быть разбита на две составляющие:
- Первым компонентом формулы чистого оборотного капитала являются оборотные активы. Под текущими активами понимаются активы, которые можно конвертировать в денежные средства в течение года. Текущими активами могут быть наличные, разные дебиторы, товарно-материальные запасы, дебиторская задолженность и т. Д.
- Второй компонент формулы чистого оборотного капитала - это текущие обязательства. Текущие обязательства - это долговые обязательства, которые необходимо оплатить в течение года. Текущие обязательства состоят из кредиторской задолженности, различных кредиторов, невыплаченных зарплат и т. Д.
Также имеет смысл сравнить NWC с показателями предыдущего года, чтобы определить тенденцию. Это указывает на то, поддерживает ли компания положительную / отрицательную позицию ликвидности на постоянной основе. Чем позитивнее тенденция, тем больше ликвидируется компания.
Хотя отрицательный оборотный капитал является плохим признаком, следует отметить, что отрицательный оборотный капитал не означает, что компания умрет. Это просто указывает на то, что краткосрочная ликвидная позиция компании плохая. Компания по-прежнему может выполнять свои краткосрочные долговые обязательства, независимо от количества имеющихся у нее текущих активов, если компания имеет легкий доступ к краткосрочным долгам, таким как кредитная линия. Если компания пользуется значительной репутацией на рынке, она может получить легкий доступ к кредиту для выполнения своих краткосрочных долговых обязательств.
Значение и использование формулы чистого оборотного капитала
- Расчет чистого оборотного капитала в основном производится в инвестиционном анализе. Инвестор, прежде чем инвестировать в компанию, или кредитор, прежде чем кредитовать компанию, обычно пытаются определить позицию ликвидности компании, рассчитав чистый оборотный капитал.
- Если чистый оборотный капитал положительный, у компании достаточно оборотных средств, чтобы погасить свой долг. Это дает инвестору уверенность в том, что компания стабильна.
- Если чистый оборотный капитал отрицателен, у компании недостаточно оборотных средств для погашения краткосрочной задолженности. Хотя это плохой признак, инвестору не нужно основывать свое решение на единственной метрике. Инвестор будет дополнительно углубляться, используя другие показатели, такие как маржа прибыли, оборачиваемость активов, чтобы определить финансовое состояние компании.
Подводя итог, можно сказать, что чистый оборотный капитал является очень полезным показателем, который выдает финансовое состояние компании с помощью одного расчета. Тем не менее, рекомендуется также рассмотреть другие метрики, а не основывать решение на одной метрике. Теперь, когда вы поняли концепцию и прошли различные вычисления, рекомендуется попробовать свои силы в расчете чистого оборотного капитала, выполнив его практически. Шаблон был разработан для вас, пожалуйста, постарайтесь понять и попробовать самостоятельно.
Калькулятор чистого оборотного капитала
Вы можете использовать следующий калькулятор чистого оборотного капитала
| Всего текущих активов | |
| Всего текущих обязательств | |
| Формула чистого оборотного капитала | |
| Формула чистого оборотного капитала = | Всего текущих активов - Всего текущих обязательств |
| знак равно | 0 - 0 |
| знак равно | 0 |
Формула чистого оборотного капитала в Excel (с шаблоном Excel)
Здесь мы сделаем тот же пример формулы чистого оборотного капитала в Excel. Это очень легко и просто. Вам необходимо указать два исходных параметра: итоговые текущие активы и текущие обязательства.
Вы можете легко рассчитать чистый оборотный капитал, используя формулу в предоставленном шаблоне.
Сначала рассчитаем чистый оборотный капитал Colgate Palmolive на 2018 год.
Затем, во-первых, мы рассчитываем чистый оборотный капитал Colgate Palmolive за 2017 год
Рекомендуемые статьи
Это было руководство к формуле чистого оборотного капитала. Здесь мы обсуждаем его использование вместе с практическими примерами. Мы также предоставляем вам калькулятор чистого оборотного капитала с загружаемым шаблоном Excel. Вы также можете посмотреть следующие статьи, чтобы узнать больше -
- Примеры формулы коэффициента загрузки производственных мощностей
- Руководство по формуле маржи операционной прибыли
- Рассчитайте предпочтительный дивиденд по формуле
- Формула коэффициента накладных расходов